(00520) 46歲財務轉型：資產配置與借貸策略
00520 短篇【告別虧損與匱乏感：46歲轉彎的財務新起點，槓桿規劃與資產配置的關鍵轉折】
1. 學員來信：擺脫虧損與匱乏感，46歲開啟財務新篇章
James老師您好： 我來自台灣，上個月透過朋友的介紹，認識了老師的頻道。第一次聽老師的講座就讓我非常感動，覺得激勵人心，讓我燃起希望，覺得自己終於也有機會可以實現富足的人生。我一直是個非常節省的人，內心常常有種匱乏感，總是擔心錢會花光，而老師竟然有「錢不會花光，還越來越多」的投資方法，真的讓我驚呆了！我 有十多年投資的經驗，但其實沒有賺到什麼錢。真的很感謝老師無私的分享投資經驗與人生智慧，讓我對投資的理解產生了很大的轉變。
我今年46歲，年薪約72萬元。這份工作我已經做了將近三年，雖然目前看起來穩定，但公司規模較小，未來能否長久留任仍不確定。如果將來離職轉職到類似的工作，薪資可能會降到約50萬元。目前家庭的主要開銷幾乎由我先生負擔，他是公務人員，工作穩定。而我每月可投入的投資金額大約是兩至3萬元。
這個月以來，我慢慢把過去買入的ETF股和債券調整，轉向老師的資產配置。實際執行之後，真的覺得老師的方法簡單卻非常不簡單。為了搭上老師的幸福列車，最近忍痛砍掉許多虧損、住套房多年的股票，雖然心痛但也痛快。
目前我可動用的投資資產約為600萬元，目標資產配置為4:3:3（00662和00670L的部位已經快完成建倉，00865B我還有有些猶豫）。想請問老師，我過去持有的一些20年期美債和美國公司債（年配息約4%到5%），是否可以暫時保留作為現金，或者這些可以當做未來借款的準備金使用？還是說完全不建議保留，應該全部處理掉呢？
目前詢問到的理財型房貸條件如下：前期一年只還利息，利率為2.6%，初估可以借到700萬元，有動用才會開始計息。七年後延長或轉貸，最差情況為一次還清本金。想請問老師，我是否需要先評估七年後是否能還清借款，才決定是否動用貸款？保守估計到時我可能會有約200萬元的資金可以償還。
目前有兩個方案在考慮：
- 方案A： 借款200萬元，投入00662和00670L以4:3配置（00865B不先借出，等有需要再啟動貸款）。還是我應該一開始就連00865B也一起借出？
- 方案B： 嘗試一次借滿700萬元，這樣 的風險會不會太高？
最後想請問老師：
- 我是否可以考慮借滿700萬，風險是否過高？
- 老師建議我借多少金額會比較安全又有效益？
- 借款後資產應該如何配置會比較適合我？
感謝老師的指導。和老師素昧平生卻來信請求老師的指導，其實很不好意思，但我從老師的影片中覺得老師就是一個很有愛且樂於分享的人，願意對不認識的人付出，真的很感謝老師。祝福老師和家人平安健康。
2. 老師回覆：勇敢借貸，活用資產配置
很高興你的來信，也了解你所有的資產狀況。首先，你一定要將長期國債賣掉。
- 長期國債不重，因為當你有緊急資金需求的時候，長期國債可能是跌很多了，而短期國債就不會有這種現象，你緊急需要的時候才有現金。
- 不要擔心借錢，能借的錢都借出來，只要你每個月薪資能夠還得起的貸款就可以。
- 你借出來的總資產配置部分00865B，00865B的利息高過你的借貸利息，你不會有問題。
- 借貸出來的資金不一定要用槓桿基金，你可以做70% 00662、30% 00865B 這樣的資產配置，會比較穩定。
- 如果你要配置槓桿基金，你全部借出來，總資產做4:2:4的資產配置（現金多你會比較安心）。
以上資訊供你參考，如果還有問題再討論。
3. 總結：46歲學員轉型，資產與借貸策略並進
這是一位46歲學員誠懇、有行動力的轉折故事。從過去十多年投資無獲，到勇敢清倉虧損部位，進入CLEC的指數投資配置，他不僅重新建立資產結構，也在思考如何有效借貸與安排現金部位。透過4:3:3或4:2:4的資產配置策略，合理運用00865B與借貸槓桿，她正一步步邁向財務穩健與內心平靜的道路。
4. 投資風險警語
記得資產配置的核心是風險管理。槓桿工具如房貸與槓桿ETF，在利率與市場劇烈波動時，可能擴大虧損。務必量力而為，保留足夠現金與風險緩衝，並定期檢視整體配置與還款能力。資產的成長需要策略，更需要紀律與冷靜。
【免責聲明】
- 所有回覆內容不構成任何投資或稅務建議。
- 非專業投資或稅務建議，請自行判斷與審慎決策。
- 投資有風險，請審慎評估後自行決策。
- 投資有風險，入市需謹慎。